Hoạt động giám sát thị trường chứng khoán (TTCK) được thực hiện theo mô hình 3 cấp. Theo đó, giám sát cấp 1 là hoạt động giám sát của các công ty chứng khoán. Giám sát cấp 2 là hoạt động của Sở Giao dịch chứng khoán và Ban giám sát thị trường thực hiện chức năng giám sát của tổ chức tự quản. Giám sát cấp 3 là hoạt động giám sát của Ủy ban Dịch vụ tài chính (FSC) - cơ quan thuộc Chính phủ, có chức năng quản lý cao cấp nhất đối với TTCK, được thành lập theo Luật về thành lập Tổ chức giám sát Tài chính nhằm thống nhất các đầu mối quản lý.